Модели оценки кредитных рисков

В числе главных видов деятельности банков второго уровня (БВУ) – кредитование клиентов. Практически все кредитные сделки банка сопровождаются рисками, связанными с вероятностью невозврата выданной ссуды, неуплатой процентов, нарушениями сроков погашения кредита и других условий кредитных договоров. Рассмотренные в статье методики оценки и анализа кредитного риска можно использовать для установления лимитов кредитования и оценок влияния изменений в структурах кредитных портфелей на их рисковые характеристики.

Общие положения

Кредитный риск относится к наиболее значимым видам финансовых рисков, присущих банкам. Это связано с тем, что большая часть активов БВУ представляет ссудную или приравненную к ней задолженность, а проценты, полученные по размещенным ссудам, – одна из главных составляющих банковских доходов.

Кредитный риск состоит из нескольких оцениваемых параметров:

1) вероятность наступления дефолта, оцениваемая путем анализа финансового состояния заемщика;

2) подверженность кредитному риску, которая представляет экономическую оценку стоимости активов в момент объявления дефолта;

3) потери при наступлении дефолта, отражающие уровень безвозвратных потерь с учетом их частичного возмещения.

Процесс управления кредитным риском представляет собой организованный определенным образом порядок действий, включающий следующие этапы:

• идентификация риска (выявление факторов кредитного риска);
• оценка степени кредитного риска;
• выбор стратегии риска (решение о принятии риска, об отказе от действий, связанных с риском, или снижение степени риска);
• контроль рисков (выбор и применение способов снижения риска);
• мониторинг рисков. Контроль уровней риска.

В процесс управления кредитными рисками входят количественный и качественный аспекты.

Качественный аспект заключается в оценке кредитоспособности (надежности) контрагента, заемщика.

Существующий в данное время подход к количественной оценке кредитного риска основан на концепции Value-at-Risk (VaR), которая является общеустановленным стандартом для оценки рыночных рисков. На уровне портфеля ссуд данный подход предполагает проведение дополнительных исследований, которые включают построение распределения вероятностей наступления дефолта, оценку подверженности риску и уровня безвозвратных потерь в случае дефолта. Для решения перечисленных задач и строятся модели оценки кредитного риска.

С учетом будущих прогнозов и прошлого опыта модели кредитного риска оценивают текущую стоимость кредита. Также эти модели используются для того, чтобы выявить потенциальные проблемы в кредитном портфеле.

Преимущественно методики основаны на анализе финансовых коэффициентов заемщика, оценке финансового состояния заемщика. В дополнение к этому проводится экспертная оценка качественных показателей, которые сложно измерить количественно.

Классический подход к оценке кредитного риска БВУ основывается на стандартной оценке кредитоспособности заемщика и присвоении ему внутреннего кредитного рейтинга. В основном он соответствует рекомендациям, которые приведены в Базельских соглашениях. Согласно им, в качестве критерия отнесения актива к определенной группе риска предложено использовать внешние кредитные рейтинги кредитоспособности международных рейтинговых агентств.

С помощью такой системы БВУ могут сравнительно точно оценить кредитный риск и величину необходимого капитала для его покрытия. Каждый заемщик классифицируется в зависимости от уровня риска по шкале категорий риска. Некоторые БВУ применяют одновременно две независимые системы рейтингов. Возможно, такой метод недостаточно точный и излишне ...